Assalamualaikum w.b.t.,

Hidup di dunia yang sementara ini banyak mengabui mata kita tentang matlamat kehidupan yang sebenarnya. Kita semakin terdesak dengan himpitan kehidupan dan berlumba-lumba untuk mencari kehidupan yang lazimnya lebih menampakkan keduniaa semata-mata.
Apakah ada di antara pelaburan yang semakin hari semakin kurang diberikan tumpuan? Namun, apakah kita menidakkan keperluan yang perlu kita sediakan di dunia bagi persediaan akhirat? Bagaimanakah pula pelaburan di dunia yang wajar dilakukan untuk persediaan akhirat kita? Wajar rasanya kita sama-sama bincangkan dan jadikan maklumat bersama ini sebagai panduan kita merentasi dunia untuk menempah tempat yang selesa di akhirat kelak, insyaallah.

Pandangan serta komen rakan-taulan, pak-pak ustaz, profesionalis, akauntan, hartawan, dermawan, pak/mak wan dan sebagainya boleh dikongsi untuk dijadikan panduan disamping memperkuatkan ukhwah sesama kita. Sila diemailkan pandangan anda ke mryteratak@gmail.com.


Wassalam.
5/11/2009
------------
Pemberitahuan: Semua maklumat di blog ini adalah pandangan peribadi melainkan dinyatakan sebaliknya. Sila rujuk kepada institusi atau badan yang berkaitan untuk maklumat lebih lanjut. Sebarang rujukan dari blog ini adalah risiko sendiri.Pengarang tidak bertanggungjawab di atas sebarang masalah yang timbul disebabkan oleh bahan diblog ini.

Saturday, January 23, 2010

Unit Amanah!... oh!.... Unit Trust! : Adakah Anda Tahu?

Assalamualaikum w.b.t.,

Adakah anda tahu apa itu Unit Amanah dan bagaimana ianya bekerja untuk anda? Ada rakan-rakan bertanya saya kenapa Unit Amanah yang mereka ada dulu masih tidak memberi untung kepada mereka sedangkan ada orang yang baru setahun masuk sudah buat untung? Jawapan saya mudah sahaja, sila tanya Agen Unit Amanah anda kerana mereka lebih mengetahui portfolio anda.

Untuk tidak mengecewakan rakan-rakan, saya cuba jelaskan disini dari pengalaman setahun jagung melabur dalam Unit Amanah. Secara umumnya Unit Amanah ini adalah instrumen pelaburan yang dibenarkan oleh perundangan negara bukan seperti labu peram, masuk RM5 untung RM5000 dan lain-lain. Ianya diurus tadbir dengan profesional oleh badan amanah dari syarikat swasta, badan berkanun atau perbadanan kerajaan. Tujuannya membantu pelabur atau penyimpan untuk menggandakan wang untuk kegunaan masa tua, masa muda atau masa-masa keperluan yang tak menentu disamping merupakan sumber pendapatan kepada perniagaan badan amanah berkenaan. Contohnya seperti KWSP, LTAT, PNB (ASB, ASN, ASD, dll), Public Mutual, MAAKL dan lain-lain. Amanah Raya atau Suruhanjaya Pilihanraya tidak termasuk dalam kelompok badan yang amanah ini. Apabila melibatkan pelaburan, maka sudah pastilah ada diantaranya dilaburkan ke tempat-tempat yang tidak patuh syariah seperti pusat kasino/perjudian, perbankan riba dan sebagainya. Apabila melabur, sila pastikan ianya patuh syariah supaya hasil yang diperolehi adalah halal. Ingatlah, pelaburan utama kita adalah dunia akhirat. Dunia ini hanya persinggahan sementara kita sebagai seorang manusia.

Bagaimanakah badan-badan Unit Amanah   membuat keuntungan dan memberi pulangan keuntungan kepada kita? Jawapan sempoi adalah dengan melaburkan wang ke bursa-bursa saham dalam negeri atau keluar negara, forex, komoditi, hartanah dan sebagainya. Dana-dana unit amanah ini diuruskan oleh pengurus-pengurus dana yang berpengalaman dalam urusan pelaburan bagi memastikan risiko pelaburan diurus dan dirumus secara berhemah bagi mengelakkan kerugian kepada pelabur dan syarikat.

Mekanisma melabur ada pelbagai bentuk/objektif.dan kos melabur juga pelbagai bergantung kepada Unit Amanah yang dibeli. Ada yang mengenakan caj seperti caj jualan, caj pengurusan tahunan dan caj pengurusan perbelanjaan yang akan diambil dari wang modal pelaburan atau keuntungan pelaburan. Malahan ada juga tidak dikenakan caj seperti ASB/ASN. Pelaburan tanpa risiko seperti ASB tapi untungnya lebih rendah berbanding pelaburan Unit Amanah yang risiko lebih tinggi dikatakan memberikan untung lebih tinggi, tapi jika tidak kena caranyanya, matlamat mendapat untung boleh jadi rugi jika tidak memahami mekanismanya.

Sebelum membeli Unit Amanah yang berisiko tinggi sila fahami dahulu mekanisma pelaburannya. Jika tidak faham, dapatkan panduan dari Agen Unit Amanah yang berkaitan.  Kebiasaannya Agen Unit Amanah akan menasihatkan yang pelaburan dibuat adalah jangka sederhana dan panjang serta mengesyorkan dana-dana yang ditawarkan. Jangka pendek tak ada????  Jawapannya untuk jangka pendek munkin  ada dan juga tidak bergantung kepada situasi semasa dari pengamatan ilmu cetek yang ada. Prinsip yang selalu ditekankan oleh agen unit amanah adalah untuk tidak menyamakan dengan pelaburan di bursa saham. Bagi saya dalam kes ini juga jawapannya ya atau tidak bergantung kepada dana  dan objektif pelaburannya. Mungkin penafsiran disini akan bercanggah sedikit dengan pengamal unit amanah. Untuk memahami secara teori tentang Pelaburan Unit Amanah seperti Public Mutual, MAAKL dan lain-lain saya syorkan buku "Rahsia Melabur Dalam Unit Amanah", Sunthara Segar, PTS Publication. sijadikan rujukan permulaan. Buku ini mengupas dengan mendalam bagaimana membuat pilihan Unit Amanah dan mengenalpasti prestasi mereka. Perspektif yang ditekankan dalam buku ini melihat dari dalam kotak unit amanah itu sendiri. 

Di sini ditunjukkan contoh bagaimana pergerakan Unit Amanah yang dilaburkan dipasaran saham domestik terikat dengan prestasi indeks sebagai contohnya komposit atau emas. Dari mana untungnya dan bagaimana kita boleh mengawasi prestasi pelaburan walaupun Agen Unit Amanah tidak membantu secara sepenuhnya. Ada agen yang sangat profesional dan ada juga yang pasif-agresif bergantung kepada kemahiran dan kefaham mereka dengan apa yang ditawarkan. Anda mesti ingat, apabila melabur dimana-mana instrument pelaburan tidak kira di bursa, pak man telo, unit amanah, labu peram, forex atau sebagainya, risiko pelaburan adalah tanggungjawab anda. Anda berhak untuk membuat keputusan dan sebarang keputusan yang diambil, anda  adalah yang bertanggungjawab sepenuh dengan risiko pelaburan anda

Contoh: Public Mutual Islamic Optimal Growth Fund
Objektif: "To provide income and capital growth by investing in Shariah-compliant stocks which offer attractive dividend yields and growth stocks in the domestic market."

Tarikh Mula / Net Asset Value : 28 April 2008 / RM 0.25

Fees and Charges:
Sales Charge:  5.50%
Anual Management Fees : 1.5%
Management Expenses Ratio (MER) : 1.61%
Redemtion Fee:  None
Switching Fee: RM25 (To Equity/Balanced Fund: NAV + RM25; to Bond Fund: NAV + RM25; to Money Market Funds: at NAV.)
Prestasi dari mula 28 Apr 2008 - 21 Jan 2010 dan 21 Jan 2009 - 21 Jan 2010 ditunjukkan dalam Carta 1 dan Carta 2.


 Carta 1: Prestasi 28/Apr/2008 - 21/Jan/2010


 Carta 2: Prestasi Dari 21/Jan/2009 - 21/Jan/2010

Rumusan dan Perbincangan:

Prestasi keseluruhan pada 21/Jan/2010 bagi pelabur A (PA) yang memulakan pelaburan dalam PIGOF dari 28/April/2008 adalah sebanyak 5.39% dimana pelaburan dalam tempoh 1 tahun 9 bulan. Manakala pada 21/Jan/2010 juga, bagi pelabur B (PB) yang memulakan pelaburan dalam PIGOF bermula 21/Jan/2009 prestasi keseluruhannya adalah 39.41% dalam tempoh 1 tahun. Jadi PA yang lebih untung atau PB? Pada 21/Jan/2010 NAV PIGOF RM 0.2634 (CI-1308) berbanding 28/Apr/2008 (CI-1295). PA, hanya akan ada keuntungan jika CI atau unjuran mata NAV PIGOF di atas garisan hijau yang ditanda dalam Carta 1. Keuntungan pelaburan tidak mengambil kira unit tambahan yang diperolehi dari bonus/dividen tahunan jika ada.

 Manakala bagi PB, akan untung apabila berada di atas garisan "purple" kerana pelaburan dimulakan semasa CI-873. Nilai NAV anggaran pelaburan PB boleh dikira dengan mudah berdasarkan keuntungan yang telah dibuat oleh beliau iaitu:

NAV PB = NAV28Apr2008 - [(Peratus Prestasi PB - Prestasi PA) * NAV28Apr2008]
NAV PB = 25sen - [(39.41%  - 5.39%) * 25sen]  =  16.5sen

Wow!!! dengan kebijaksanaan PB pada 21/Jan/2010 beliau telah untung sebanyak 8.5sen/unit (39.41%). Ini yang dikatakan modal kecil tapi untung besar. Tapi, PA telah melabur semasa permulaan tawaran hanya untung 5%++, okeylah dari rugi banyak untung sedikit pun tidak apa.

Jadi, adakah dalam kes PIGOF ini pelaburan "medium to long term (3-5 tahun)" bagus? 
Pada pandangan saya ya, selagi keuntungan menokok dalam tempoh 2-3 tahun akan datang, tapi kalau indek skomposit (FBMKLCI) runtuh dalam tempoh 2-3 tahun akan datang maka jawapan sudah pasti tidak. Antara kaedah yang selalu kita dengar kaedah mengurangkan risiko pelaburan adalah  konsep "Dollar Cost Averaging" dan "Don't Put Eggs in One Basket" akan diterangkan dalam pos-pos akan datang.

Bagaimana mengawal prestasi, mengurangkan risiko dan masa untuk "exit" mengambil untung?
Jawapan saya, samada anda mengambil keputusan sendiri berdasarkan kefahaman anda dengan Unit Amanah anda atau sewajarnya tanyalah Agen Unit Amanah anda. Mereka sewajarnya boleh memberi "hint" dan pandangan. Namun risiko dari keputusan, anda sendiri yang akan menanggungnya. Terdapat Agen Unit Amanah yang sangat profesional, akan melaporkan prestasi unit amanah dan memberi nasihat yang sangat berguna buat anda. Namun ada juga yang tidak sedemikian. Syor saya, dimasa hadapan, carilah agen lain jika anda tidak berpuas hati dengan agen anda sekarang terutamanya yang tidak mampu memberi penjelasan tentang perjalanan sesuatu Dana Amanah itu. Kerana keputusan pelaburan adalah ditangan anda. Anda berhak menentukan hak anda.

Dalam kes Unit Amanah PIGOF ini, jika kita meneliti (Carta 1 dan 2)  prestasi PIGOF bergerak sejajar dengan FBM-EMAS/KLCI. Kenapa ianya berlaku? Ini adalah kerana dana ini dilaburkan dalam pasaran BSKL dengan matlamat pelaburan mendapatkan keuntungan dari dividen dan pertumbuhan. Sila rujuk objektif pelaburan PIGOF di atas. Oleh itu, pengurus dana juga menggunakan indeks FBMKLCI sebagai panduan mereka disamping, fakta-fakta "fundamental/teknikal" equiti, pergerakan ekonomi dunia dan lain-lain untuk dijadikan panduan pelaburan yang dikelola oleh mereka. Maka bagi kita, apakah panduan yang boleh kita gunakan untuk meneliti pelaburan yang kita buat tidak kira di dalam Unit Amanah, Bursa atau lain-lain?

Tips Melabur Dalam Unit Amanah oleh Pelabur Amatur:
i) (bersambung dalam pos akan datang)

---------
Sebarang komen sangat dialu-alukan, sila isikan diruangkan komen di bawah. Jika tulisan ini  memberi manfaat kepada  dan membantu anda, sila pertimbangkan untuk mendermakan  sedikit wang (RM5.00 atau lebih) ke tabung Porgram Tahfiz Bestari - Akademi Al-Quran Wal Hadith
Hulurkan sumbangan anda ke akaun MAYBANK atas nama:
Pusat Pengajian Tahfiz Al-Quran Bestari
No.Akaun: 5122 68 40494 7
Sila Hubungi Us Hj.Mohd Farhan Al Hafiz di Talian
019-2666323 atau email usfarhan@yahoo.com
untuk keterangan lanjut.
Lawati halaman web: http://www.tahfizbestari.com/

Semoga semua sumbangan kita semua dikira sebagai jariah yang memberi pahala yang berpanjangan oleh Allah s.w.t.

Wassalam.
--------------------------------



Friday, January 15, 2010

Is it time to hedge mortgage bets?



Star Property 
Nov 26, 2009

For many, a mortgage – which is simply paid every month and then forgotten about – is their largest financial commitment. Consumers have the option to choose either the fixed or floating rate mortgage.
In the constantly-evolving finance market, it is always important to understand the potential future consequences of decisions made today. This way, educated decisions can be made in response to the economic climate as and when it changes.
Most home loans will normally fall into one of two broad categories: the fixed rate or floating rate mortgage. There may be countless different packages with many differing features, but they still fall under these two categories.

Fixed rate loans
Fixed rate mortgages do exactly what they suggest; the interest rate is fixed, which means that monthly payments are fixed as well.
In Malaysia, insurance institutions offer these loans. For most of them, the interest rate is fixed for the entire mortgage term. Therefore, a borrower is not only protected from any interest rate fluctuations in the open market, but he also knows exactly what his monthly installment is for the entire lifetime of the loan.
However, most lenders will tie the borrower to the product for a set period (usually around 5 years) by way of a penalty. Hence, if the decision is made to redeem the mortgage within the first 5 years, a penalty is imposed. It is generally calculated with a formula that takes into account the remaining term of the loan and the amount repaid.
The downside is that if interest rates in the open market fall, there is no benefit since the rate is locked.
Floating rate loans
Floating rate mortgages are a variable loan that typically tracks the BLR (base lending rate). It can either track higher or lower than the base rate. Most, if not all floating rate loans are currently tracking below the BLR, roughly in the region of BLR -1.8%.
In most cases, the loan will continue to track at the same margin for the entire loan term (although some banks may attract new business by offering an extremely low floating rate, which increases after the first few years).
Floating rate mortgages can also be pegged against the 3 month KLIBOR (the Kuala Lumpur Inter-Bank Offered Rate), which is the interest rate banks use when lending each other. However, this method is relatively unusual.
Floating rate mortgages can be influenced by changes in the economy: roughly speaking, if demand increases resulting in an upward inflationary pressure, monetary policy dictates that the BLR increases. This may mean the borrower’s monthly payments will significantly increase. On a positive note, interest rates could fall too and the borrower will pay lower monthly installments.
At present, the fixed rate interests are just under 5% while floating rates are around the 3.8% mark. So the golden question is whether to fix or float?

To fix or to float?
There are numerous factors to take into account when deciding which type of mortgage to go for. At first glance, the floating rate package seems much better because a difference of more than 1% will certainly have a large impact on monthly payments. There is obviously a significant difference in price, but it is worth remembering that the BLR is at an all time low.
Market watchers believe that the BLR rates could increase and this means that opting for a floating rate could be more of a gamble instead.
Secondly, the risk-to-reward ratio should be taken into consideration. Irrespective of economic conditions, it is obvious that a 3.8% floating rate can only fall by a maximum of 3.8%, while there is no limit to its increase. If however, the BLR is at 9%, then the potential reward for taking a floating rate is much greater as it could fall much further. However at present, it is at the all time low of 5.55%.
Also, a mortgage commitment is not just for a few months. On average, it is around 3-5 years. So, while floating rates are especially cheap at the moment, it is difficult foresee that the fixed interest rate will fall below 5%.
Even if the BLR stays low for the next 5 years, and therefore (with future hindsight) the fixed rates of today are undesirable in comparison to current floating rates, the peace of mind one gets from a fixed rate should be enough to prevent the average risk-averse borrower from worrying about what they could have “gained” if they settled for a floating rate mortgage.

Tuesday, January 5, 2010

Jenis Pinjaman Membeli Rumah/Hartanah?? Term (Tempoh) VS Flexi?

Assalamualaikum w.b.t,

Ramai dikalangan kita terpaksa berhutang untuk membeli rumah dan kenderaan dari pembiaya kewangan, samada membuat pinjaman dengan bank, pinjaman dari perbendaharaan bagi kakitangan awam, dari tabung syarikat (contoh Petronas), dari institusi insurans (contoh ING) atau FAMA (father and mother). Terma perjanjian pula terbahagi kepada dua yang utama iaitu secara Islamik atau Konvensional. Bagi kes FAMA atau DADDY-KASI kebiasaanya kadar keuntungan tidak termaktub dengan BLR/BFR (Bank Negara) dan lebih fleksibel kaedah pembayarannya. Oleh itu sewajarnya, kita memahami tentang hutang-piutang yang kita buat, pilihan yang kita ada dan merancang kemudiannya untuk mempercepatkan pembayaran samada dari lebihan pendapatan atau menggunakan tabungan KWSP yang dibenarkan. Hutang tak dapat lari dari tempoh, lagi panjang tempoh lagi tinggilah jumlah yang perlu dibayar kelak.

Bagi kakitangan awam atau syarikat-syarikat persendirian yang memberi pinjaman kepada kakitangan mereka biasanya masih menggunakan kaedah konvensional (TERM LOAN) yang diIslamkan pendekatannya supaya menepati kehendak syariat Islam dimana pemberi hutang dan yang mengambil hutang bersetuju dengan perjanjian pinjaman berkenaan yang kebiasaannya kadar keuntungan pada 4% setahun samada tetap sepanjang tempoh pinjaman atau "daily rest / monthly rest".

Namun majoriti kita lebih terikat dengan pinjaman dari Bank Komersil atau Syarikat Insurans. Di sini saya tidak mahu mengulas tentang pendekatan perjanjian perbankan konvensional atau Islam, hanya menjelaskan  untuk pengetahuan umum konsep berjangka (TERM) dan fleksi (FLEXI). Antara terma perjanjian Islam yang digunakan adalah seperti di bawah. Penjelasan lanjut bolehlah tanya kepada pakar-pakar seperti Dr. Fauziah  (pakar perbankan syariah) atau yang lainnya. Kaedah Islamik dan Konvensional nampak sama tapi tarak serupa nooo! Yang paling penting jangan terikat dengan riba, nanti teraba-raba kat akhirat kelak.

Bai-Bithaman Ajil (deferred payment sale)
Bai-Bithaman Ajil refers to the sale of goods on a deferred payment basis at a price which includes a profit margin agreed by both parties.

Bai-Al Inah (immediate cash)
Bai-Al Inah refers to the selling of an asset by the Bank to the customer through deffered payments. At a later date, the Bank will repurchase the asset and pay the customer in cash terms.

Al-Musyarakah (joint venture)
Al-Musyarakah refers to a partnership or joint venture for a specific business purposes with a profit motive, whereby the distribution of profits / losses will be apportioned according to the capital contributed.

Qardhul Hassan (benevolent loan)
Qardhul Hassan refers to an interest-free loan. The borrower is only required to repay the principal amount borrowed, but he may pay an additional amount at his absolute discretion, as a token of appreciation.

Al-Ijarah Thumma Al-Bai' (hire and purchase)
Refers to two contracts undertaken separately and subsequent as follows:
(i) Al-Ijarah contract (hire); and
(ii)Al-Bai' contract (purchase).
Under the first contract, the customer hire the goods from the Bank at an agreed rental amount over a specified period. Upon expiry of the hiring period, the customer enters into a second contract to purchase the goods from the Bank at an agreed price.

Terma-terma lain rujuk, definisi perbankan dari bank-bank pilihan anda.

APAKAH YANG DIKATAKAN KAEDAH PINJAMAN BERJANGKA (TERM) DAN FLEKSI (FLEXI)?

Ramai yang keliru, termasuklah saya pada awalnya. Dalam pasaran pembiayaan hartanah terdapat dua pinjaman yang diketahui secara meluas iaitu "TERM" dan FLEXI. Penilaian semua pinjaman pastinya berasaskan unsur wang (atau barangan), tempoh, "cooling off period", kadar dan kaedah perjanjian (yang menentukan nilai hutang atau barangan selepas tempoh tertentu serta terma pembayaran dan sebagainya).

Secara umumnya sekarang ini kaedah pengiraan keuntungan bagi kedua-dua jenis pinjaman ini adalah sama dikira berasaskan "daily-rest" / rehat harian (betul kea terjemahan aku nih?) bersandarkan kepada BLR/BFR yang ditentukan oleh bank negara. Tetapi ada juga pembiaya yang menetapkan kadar keuntungan adalah tetap seperti ING pada 5.5% + "daily rest" (sila semak "interest"/riba mutakhir di ING).

Kebanyakkan pembiaya dari bank bersandarkan BLR/BFR - 1.8%, atau sebagainya mengikut terma dan perjanjian. Ada juga pembiaya yang tidak mengira secara "daily rest" (pengiraan keuntungan berdasarkan jumlah baki pinjaman  secara harian) tetapi secara "monthly-rest" atau langsung "fixed"/tetap "sepanjang zaman" pinjaman. Semua termanya bergantung kepada tawaran yang diberikan kepada si pemimjam. Perhatikan dan ambil masa untuk memahami terma perjanjian sebelum mengambil sebarang pinjaman atau membuat hutang.

Apa itu "TERM LOAN" dan "FLEXI LOAN dan SEMI-FLEXI"?

"TERM LOAN"/Pinjaman Berjangka/Bertempoh:

Ciri-ciri bergantung kepada surat tawaran dan terma perjanjian;
a) Bank membenarkan peminjam untuk melunaskan sebahagian jumlah pinjaman/"prinsipal" tetapi perlu memaklumkan secara bersurat kepada bank. Kaedah pembayaran ini lebih dikenali sebagai "Partial Settlement" yang boleh mengurangkan tempoh atau jumlah hutang keseluruhan. Tetapi ada juga bank yang tidak membenarkan "Partial Setlement", semua bayaran tambahan dikira sebagai bayaran bulanan lebih awal / "advanced payment".
b) Bank tidak membenarkan sebarang pengeluaran wang dari jumlah pembayaran tambahan yang dibuat sebelum ini sekiranya wang diperlukan pada masa akan datang.

"FLEXI LOAN"

a) Bank akan menyediakan Akaun Semasa yang bersambung dengan Akaun Pinjaman.
b) Bank membenarkan bayaran tambahan dibuat untuk mengurangkan prinsipal pinjaman dengan mendepositkan jumlah wang berkenaan samada ke akaun semasa atau akaun pinjaman yang mana ianya akan diselaraskan tanpa perlu memaklumkan kepada bank.
c) Wang berkenaan boleh dikeluarkan samada menerusi ATM atau Cek tanpa perlu memberitahu bank. Ada bank yang mengenakan caj bulanan lebih kurang RM10 dan ada bank yang mengecualikannya.

"SEMI FLEXI LOAN"

a) Bank membenarkan untuk membuat bayaran tambahan untuk mengurangkan prinsipal tetapi perlu memaklumkan kepada bank.
b) Bank membenarkan pengeluaran jumlah tambahan yang dimasukkan dan dicajkan yuran proses antara RM10 hingga RM50 bergantung kepada bank. Had bilangan pengeluaran tahunan juga berbeza antara bank dengan bank yang lain.


PILIHAN PEMBIAYAAN HARTANAH ANDA?

Pilihan yang mana mudah, cepat habis bayar atau sebagainya adalah pilihan anda. Namun, bagi seorang Islam buatlah penilaian dan pastikan setiap pembiayaan yang diambil adalah patuh syariah. Dunia Senang, Akhirat Aman! Sebelum membuat keputusan, bandingkan tawaran yang diberikan antara satu bank ke satu bank yang lain. Bank matlamat utamanya adalah membuat untung semaksima mungkin. Lagi tak faham seseorang dengan terma pinjaman, lagilah bank suka. Elakkan terperangkap dalam hutang yang membebankan anda. Rancanglah kewangan anda. Sentiasa kena beringat, langit tidak sentiasa cerah, sediakan payung sebelum hujan, namun adakalanya payung juga tidak mampu menampung ribut yang melanda. BLR/BFR dimaklumkan akan mulai naik tahun ini secara berkala, apakah benar begitu?

Wallah hu 'alam. 
"Mengambil Riba Haram, Menggalakan Riba dan Terperangkap Dengan Riba Macam Mana?"